O QUE O SEU PERFIL INDICA E COMO ISSO INFLUENCIA SEUS INVESTIMENTOS?

De onde vem esse assunto: Planejamento Financeiro?

Qual é a disciplina ou curso acadêmico que ensina Planejamento Financeiro? Aqui no Brasil ainda não temos uma cadeira acadêmica desse tema, mas há sim bons professores e desbravadores nessa área no nosso país. Mas eu gosto mesmo é de ir direto na fonte, principalmente em locais onde essa matéria é mais consolidada, como por exemplo nos EUA. Um desses materiais é o manual da Ernst & Young, que é uma fonte confiável e prática para compartilhar informações com meus amigos e clientes.

O que é um perfil de investidor?

O perfil do investidor é uma ferramenta que indica a melhor alocação de seus recursos entre diferentes classes de ativos, como renda fixa e renda variável. Ele é baseado em sua situação financeira e na sua tolerância ao risco. Não é uma sugestão solicitada, mas sim uma indicação fundamentada em técnicas de gestão de risco, projetadas para proteger tanto em momentos de alta quanto de baixa no mercado.

Por exemplo, quando os mercados estão subindo, seu perfil irá proteger você da ganância de querer aproveitar um lucro maior, enquanto em momentos de queda, ele servirá como uma barreira contra o medo, orientando suas decisões de maneira racional.

Os bancos e a segmentação de perfis

Os bancos segmentam seus clientes e, a partir dessa segmentação, oferecem perfis de investimento “forçados”. No Brasil, o perfil conservador é geralmente visto como porta de entrada para quem nunca investiu. Se você nunca fez investimentos, essa é uma forma prudente de começar. Contudo, mesmo em um perfil conservador, é comum ter uma pequena alocação em renda variável, já que o perfil deve orientar suas decisões ao longo da vida, e não apenas no curto prazo.

No Brasil, a maioria dos investidores aloca seus recursos em produtos de renda fixa, como poupança, títulos públicos e privados. O problema é que grande parte desse capital está concentrada em poupança, uma aplicação com baixa rentabilidade. Muitos brasileiros ainda não têm acesso a um aconselhamento financeiro adequado para aproveitar investimentos de maior retorno.

O comportamento dos investidores mais ricos

Os investidores de alta renda no Brasil (com patrimônio acima de R$ 5 milhões) tendem a adotar um perfil de investimento equilibrado, com alta exposição a fundos de investimento, ações e previdência privada. Esses investidores sofrem menos influência dos gerentes de banco, que muitas vezes sugerem produtos não alinhados com os objetivos de longo prazo do cliente.

Já o investidor médio no Brasil, por falta de orientação, acaba se concentrando na poupança, perdendo a oportunidade de obter melhores resultados ao longo do tempo. Gerentes de banco, mesmo com boas intenções, geralmente oferecem produtos de renda fixa de baixa expectativa de retorno, sem o suporte adequado para construir uma carteira focada nos objetivos de vida do cliente.

Os perfis agressivos e suas recompensas

Por outro lado, os perfis mais agressivos tendem a entregar os maiores retornos no longo prazo. Eles envolvem mais risco, mas são justamente esses riscos que, ao serem bem administrados, trazem grandes recompensas.

É importante entender que, para alcançar retornos acima da média, é necessário ter uma certa exposição ao risco. No entanto, sempre é fundamental seguir as diretrizes do seu perfil de investidor, e não se desviar desse plano, mesmo durante as flutuações do mercado. Veja na figura abaixo que quanto mais agressivo é o seu perfil de investimento, maior é retorno médio (linha no meio chamada de average), mesmo tendo uma oscilação entre ganhos e quedas maior.

Outro ponto essencial é o rebalanceamento da carteira. Isso deve ocorrer periodicamente, seja por meio de novos transportes ou pela venda e compra de ativos, para garantir que seu portfólio continue alinhado ao seu perfil e objetivos. Leia mais sobre isso aqui.

Gostou desse conteúdo? Quer saber mais? Entre em contato e conversaremos sobre como alinhar seu perfil de investidor aos seus objetivos.

Seu amigo, Lécio